Laevitas Beta Launch (Svenska)

Beta är live på laevitas. ch

(Hassen Naas)

Ekonomiskt sammanhang

2020 var ett avgörande år för kryptomarknader – massiv försäljning i mars, DeFi-boom, Bitcoin institutionell antagande och explosiv tillväxt i derivat . Låt oss ta en titt på några av figurerna:

Källa: CryptoCompare
Källa: CryptoCompare
Källa: Skew

Futures- och optionsmarknaderna har sett rekordantal från månad till månad förra året. På grund av makroekonomisk osäkerhet och inflationsvalutaregimer runt om i världen finns det ett stort förnyat intresse för Bitcoin och kryptotillgångar. Bland de många goda nyheterna vi har sett i år – företagskassor och institutionella investerare som tilldelar Bitcoin, Paypal lanserar kryptobetalningar och handel. 2020 kan ses som en böjningspunkt för Bitcoins ställning som ett lager av värde och inflationssäkring. Sedan den senaste boom- och bust-cykeln 2017–18 har kryptomarknaden gjort stora framsteg när det gäller att etablera sig som en legitim tillgångsklass. Den omfattande utvecklingen av institutionella tjänster och produkter för kryptotillgångar har minskat riskfaktorerna för företag och institutionella investerare. Med lanseringen av reglerade investeringsprodukter och depålösningar blir allokering till Bitcoin och andra kryptotillgångar som en alternativ investering mer övertygande för investerare som söker asymmetriska avkastningsprofiler och diversifieringsfördelar.

En annan viktig trend från förra året var ökningen av optioner på aktiemarknaderna med detaljhandelsvolym som slår rekordhöga. Denna demokratisering av handel kan bero på olika orsaker: tristessmarknadshypotes , kommissionsfri handel på mäklare som Robinhood, ZIRP (noll ränta policyer) och överskottslikviditet tack vare kvantitativ lättnad (money printer go brrr).

Källa: SentimentTrader

Vi bevittnar en helt ny delmängd av marknadsaktörer som handlar med dessa instrument och en överväldigande majoritet av dem kommer att komma till krypto, särskilt när denna tjurcykel börjar i växel.

Kryptoalternativsmarknaden har precis kommit igång

Med tanke på det ekonomiska sammanhanget ovan förutser vi alltså denna trend att påskynda antagandet av kryptotillgångsmarknaden på banan till ett marknadsvärde på flera biljoner dollar. Detta kommer att leda till en avsevärd ökning av utbytesvolymen, öppet intresse och antalet marknadsaktörer, där vi tror ligger ett tillfälle att tillhandahålla omfattande dataanalys som täcker dessa marknader.

Vad är Laevitas?

Laevitas grundades 2020 och är en dataanalysplattform baserad på kvantitativa finansmodeller för kryptotillgångsmarknaden. Vårt mål är att tillhandahålla analys genom att implementera matematiska modeller på data från en mängd olika marknader för kryptotillgångsderivat. Den första betaversionen kommer att täcka Deribit-optionsmarknaden men under de kommande veckorna strävar vi efter att integrera fler marknader: optioner på andra börser, terminer och DeFi (on-chain derivat).

Huvudbetafunktioner

Volatilitetsindex (VIX)

CBOE Volatility Index (VIX) är ett index som representerar marknadens förväntningar på framtida volatilitet . Vi beräknade ett VIX-index på varje Bitcoin och Ethereum med hjälp av steg-för-steg-instruktionerna markerade i CBOE VIX whitepaper . Indexen härrör från Deribit -alternativets orderbok – eftersom de har den högsta likviditeten på marknaden för kryptotillgångar idag. För närvarande har vi beräknat 5 tidsintervall 15D, 1M, 2M, 3M och 6M, var och en med sina respektive utgångsdatum (nära och nästa term).

Mer information om beräkningsmetoden finns på denna länk .

Alternativkedja

Alternativkedjedata i realtid
Information om alternativinstrument

Alternativaktivitet

Öppna intresse- och volymdata
Tabeller inklusive veckotoppar och blocktransaktioner med export-CSV-funktion.

Volatilitet

3D-underförstådd vol yta med möjlighet att se genom strejk, delta eller pengar

Bjud / fråga IV-tabell med riskomvandling, fjäril, samtal och sätter enligt delta
Orderbok skev med bud, fråga och markera IV

Med en massa andra diagram som som historisk ATM antydde volatilitet, realiserad volatilitet, 25-delta skevhet, IV termstruktur och volatilitetskottar.

Alternativanalys

2D / 3D greker
Gamma-exponering för alla OI

Bosättningar

Alla historiska bosättningar från Deribit alternativ som går tillbaka till maj 2017 med export CSV-funktion.

Portföljspårare

Detta är ett pågående arbete men vi har börjat bygga en optionsportföljspårare där du kan simulera positioner eller lägga till aktuella och utgångna för att se din realiserade och orealiserade P / L, riskmått etc.

Vad är på väg?

  • Marknader, marknader, marknader … Under de kommande veckorna strävar vi efter att täcka fler optionsmarknader både centraliserade och on-chain.
  • Lägga till nya diagram och analyser, förbättrade nuvarande.

Om du har supportfrågor, feedback och idéer för nya funktioner / förbättringar, gå med i vårt Oenighet . Eller följ oss på Twitter där vi regelbundet publicerar kryptoalternativ marknadsanalys.